Коммерческий кредит
Многие компании, работающие на российском рынке, испытывают нехватку оборотных средств, что замедляет темпы их развития и снижает возможности для конкуренции. Для расширения своих возможностей эти фирмы часто прибегают к различным формам ссуд. Один из самых распространенных видов ссуд — коммерческий ссуд.
Многие компании, работающие на российском рынке, испытывают нехватку оборотных средств, что замедляет темпы их развития и снижает конкурентные возможности. Для расширения своих возможностей эти фирмы часто прибегают к различным формам ссуд. Один из самых распространенных видов ссуд — коммерческий ссуд. Как и любой кредит, такой тип взаимодействия участников рынка выгоден обеим сторонам. Это одна из форм делового сотрудничества, благодаря которой одна компания получает дополнительные рыночные возможности, а другая получает выгоду от продажи своей продукции (когда речь идет о ссуде на товары) и уплаты процентов по ссуде.
Особенности коммерческого кредита.
Суть коммерческого кредита заключается в том, что предприятия заключают между собой договор, в соответствии с которым одна из сторон передает свой капитал в виде материальных ценностей (различных материалов, имущества и т.д.) для последующей продажи получателем. Выплата данного кредита может производиться в рассрочку или по истечении определенного периода времени. Например, продукт (один из вариантов коммерческого кредита — товар), принадлежащий кредитору, может выступать в качестве ссуды. После его получения заемщик производит рассрочку платежа на определенный период времени. Ссуда часто обеспечивается имуществом заемщика, которое он ссужает и получает обратно в собственность после погашения ссуды.
Согласно ст. 823 ГК РФ коммерческий заем — форма займа, выражающаяся в обмене материальными благами между субъектами рынка. В качестве средства платежа по кредиту (а также средства обращения) обычно используются переводные векселя и чеки.
Переводной вексель — это ценная бумага, подтверждающая финансовое обязательство заемщика выплатить оговоренную сумму владельцу векселя в определенное время.
По нормам ГК РФ возможно заключение договора об предоплате или о предоставлении предоплаты не только при купле-продаже, но и согласно договору и договору выполненных работ (технологических и научных, проектно-экспериментальных). Средством такого взаимодействия могут быть как денежные средства, так и активы, часть прибыли от продажи которых заемщик возвращает кредитору.
Функции коммерческого кредита.
Среди основных функций взаимоотношений двух коммерческих предприятий можно выделить следующие:
- Перевод дополнительных средств кредитору в качестве капитала во временное пользование заемщиком;
- Сокращение денежной массы в обращении за счет размещения средств в ценные бумаги;
- Мониторинг финансового состояния компании-заемщика с целью предотвращения возможных нарушений по срокам и суммам выплат;
- Уменьшите затраты на обращение денежной массы.
Отличия коммерческого и банковского кредитов.
Выдача коммерческого кредита — это не предоставление банковского кредита, при котором специализированная денежная организация выступает в качестве кредитора, а любое юридическое или физическое лицо является заемщиком.
При этом стороны, с которыми заключается договор, являются коммерческими организациями, заем выдается в виде продукта, выплата займа влияет на стоимость проданной продукции.
Основные различия между банковскими кредитами и коммерческими кредитами можно представить в виде следующей таблички:
| Коммерческий заем | Банковский кредит | |
| Предметы ссуды | Кредитор и заемщик — юридические лица, осуществляющие деятельность в сфере производства или торговли | Кредитор — финансовое учреждение, заемщик — физическое или юридическое лицо |
| Предметы взаймы | Товарный капитал — товарный кредит предоставляется в товарной форме | Денежный капитал — заем предоставляется наличными |
| Динамика кредита | Платежи по кредиту включены в стоимость товара | Выплата кредита производится с фиксированной процентной ставкой |
Классификация коммерческих кредитов.
Торговая дебиторская задолженность классифицируется по следующим направлениям:
1. Сфера применения;
2. Способ поставки;
3. Характеристики заемщика и кредитора.
В зависимости от области применения ссуды делятся на следующие виды:
- региональный — если компании, работающие в одном регионе, выступают в качестве кредиторов и заемщиков.
- международные — кредиты предоставляют компании, работающие в разных странах.
- местный — когда коммерческий заем предоставляется филиалом одной компании другой;
- межрегиональный — кредитор и заемщик осуществляют хозяйственную деятельность в разных регионах;
- национальный — подразделения компаний в разных регионах в пределах страны вступают в кредитные отношения;
По способу предоставления коммерческие ссуды могут быть следующими:
- открыть счет — покупатель получает товар с последующей оплатой. После получения товара открывается счет, на который заемщик вносит денежные средства в срок, указанный в договоре;
- единовременная выплата — один из способов рефинансирования коммерческого кредита — выкуп у кредитора обязательств, которые будут погашены в течение определенного периода времени. В настоящее время такой коммерческий кредит практически не встречается.
- вексель: ценная бумага служит документом, в котором излагаются финансовые обязательства заемщика перед кредитором. Вексель может выражать обязательство самого заемщика выплатить сумму ссуды с надбавкой к процентам (простой или единичный вексель) или распоряжение кредитора произвести платеж в течение определенного периода времени и в определенной сумме (обменный обмен, или угощения);
- скидка — договором предусмотрено уменьшение стоимости товара при оплате до определенного срока;
- сезонная ссуда — условием такой ссуды является накопление определенных товаров для сезонных продаж, а средства передаются производителю в конце сезона;
- доставка — продавец получает товар без обязательств для последующей продажи. В случае продажи часть выручки переводится на счет производителя, если продажа не состоялась, продавец возвращает товар;
Коммерческий заем может быть заключен между следующими лицами:
- государственное и юридическое или физическое лицо;
- коммерческое предприятие и физическое лицо.
- специализированный и индивидуальный коммерческий банк;
- два предприятия, занимающихся хозяйственной деятельностью;
Плюсы и минусы коммерческого кредита.
Как и другие виды ссуд, коммерческие ссуды имеют свои преимущества и недостатки.
Преимущества коммерческого кредита:
• гибкость условий финансирования и скорость выплаты средств;
• простота регистрации сделки финансирования;
• для кредитора выгода заключается в ускоренной реализации товаров;
• заемщик имеет дополнительную трудоспособность, возможность совершать различные финансовые маневры; • коммерческие займы относительно независимы от государственного регулирования и вмешательства;
• заемщик и кредитор могут найти любое взаимовыгодное решение по стоимости, срокам и процентным ставкам кредита;
• срок кредита больше, чем у банковского кредита.
Минусы коммерческого кредита:
• заем ограничен по срокам погашения и объему финансовых возможностей компании, выступающей в качестве кредитора (она не может превышать размер резервного или товарного капитала компании);
• заемщик связан коммерческими отношениями с поставщиком;
• у кредитора есть риски несвоевременного возврата денежных средств;
• стоимость товаров, полученных в коммерческую ссуду, может быть выше той же цены при покупке за наличные;
• влияние банковской политики государства на учет переводных векселей.
Таким образом, коммерческий заем — удобный, хотя и не лишенный недостатков, инструмент для заемщика и кредитора. Получатель будет использовать его для расширения своего присутствия на рынке, повышения конкурентоспособности и привлечения дополнительных средств для развития бизнеса. Кредитор может использовать его для продажи своих активов на условиях гарантированной оплаты, хотя и с возможным риском задержки.
Сегодня коммерческие кредиты — популярный способ привлечения клиентов для коммерческих компаний и производителей, постоянный источник продаж их продукции. Торговый кредит играет важную роль не только для компаний, сотрудничающих таким образом, но и для общества в целом, поскольку он способствует развитию рынка и росту экономики.